A poupança paga 8,31% ao ano pro seu milhão — a mesma taxa de quem tem R$ 100

A poupança paga a mesma taxa pro seu milhão inteiro. Não existe faixa vip, não existe bônus por saldo — os primeiros R$ 100 guardados e o último real de um milhão rendem 8,31% ao ano, igualzinho.

Isso é estranho pra quem vem de banco, onde quanto mais dinheiro você deixa parado, melhor a oferta costuma ficar.

A régua que não pergunta seu saldo

Existe uma regra fixa por trás desse número: quando a Selic passa de 8,5% ao ano — e hoje ela está em 14% —, a poupança para de acompanhar o mercado e passa a pagar só 0,5% ao mês, mais a TR.

Essa trava vale pro CDB de R$ 100 do estagiário e pro CDB de sete dígitos do dono da empresa. A fórmula não pergunta o saldo — só olha o calendário.

Cem blocos de dez mil, todos no mesmo compasso

Pensa no seu milhão como cem blocos de dez mil reais, um do lado do outro. Cada bloco de R$ 10.000 na poupança, rendendo os mesmos 8,31% ao ano de hoje, fecha o primeiro ano em R$ 10.831,44.

Multiplica esse resultado pelos cem blocos e é isso que sobra do seu milhão inteiro depois de doze meses parado. Este post faz a mesma conta com menos zeros, se quiser comparar o efeito num valor menor.

O extrato que seu gerente não abre do lado

Existe outra régua, ligada ao CDI — hoje em 13,9% ao ano —, que também tributa o ganho pelo Imposto de Renda regressivo: 22,5% pra quem saca rápido, caindo pra 20%, depois 17,5%, até 15% pra quem segura mais de dois anos.

O gerente raramente monta essa comparação pro cliente. Ele mostra a poupança porque é fácil de vender, não porque é a conta que fecha melhor pra você.

Prazo	Cada R$ 10.000 na poupança	Cada R$ 10.000 no CDI (já com IR)
1 ano	R$ 10.831,44	R$ 11.146,75
5 anos	R$ 14.908,37	R$ 17.794,37
10 anos	R$ 22.225,94	R$ 32.736,05

Dez anos é tempo de sobra pra régua doer

Multiplica cada linha da tabela pelos cem blocos do seu milhão. Quanto mais tempo o dinheiro fica parado, mais a régua lenta pesa contra ele.

”Mas eu posso precisar desse dinheiro amanhã”

É a objeção certa. A poupança tem liquidez diária de verdade — o resgate cai na conta no mesmo dia, sem carência, sem letra miúda.

Só que ter um milhão inteiro parado numa única conta levanta outra pergunta, sobre o quanto disso realmente precisa ficar de prontidão. O Fundo Garantidor de Créditos protege depósito até um teto por CPF, por instituição — acima disso, o resto do saldo já não tem essa rede.

Reserva de emergência de verdade não precisa ser um milhão inteiro parado do mesmo jeito. Separe o quanto faz sentido deixar de prontidão e simule o resto — o seu valor, o seu prazo — na calculadora de juros compostos antes de decidir onde cada bloco vai ficar.

Selic, CDI e poupança conforme Banco Central do Brasil, dado de 21 de agosto de 2026. Alíquotas de Imposto de Renda conforme tabela regressiva da Receita Federal. Conteúdo educacional, não é recomendação de investimento.